В четверг срочный рынок предпринял еще одну попытку подрасти при высокой активности участников. Суммарные обороты во фьючерсах и опционах увеличились до 212 млрд руб. Индекс РТС вырос на 0,78%, (1 442,94). Фьючерс на него прибавил те же 0,78% (1 438,55). Бэквордация расширилась с -0,28% до -0,30%. Рост котировок проходил на фоне восстановления позиций, закрытых накануне (+8%). В сентябрьских опционах участники не испытывали излишнего оптимизма и продолжали активно покупать путы. Суммарный интерес на 1 200 – 1400 страйках вырос на 59 000 контрактов, а улыбка волатильности поднялась на 0,6 – 1,6%. В коллах активность была сравнительно высокой: участники нарастили позиции на 1 500 – 1 600 страйках (+23 000 контрактов).
В октябрьских опционах активность была крайне низкой, но участники продолжали формировать медвежьи позиции. Интерес в путах на 1 300 – 1 400 страйках вырос на 700 контрактов, улыбка поднялась на 0,7 – 1,2%. В коллах выделялась продажа 470 контрактов на 1 700 страйке (волатильность просела на 0,2%).
Индекс волатильность RTSVX вырос на 1,22% (31,49) за счет активных покупок опционов пут. Фьючерс на волатильность, напротив, потерял 1,4% (31,75). Индекс VIX поднялся на 5,63% (15,96). Разница между RTSVX и VIX сузилась до 15,5 пунктов.
Во фьючерсах на акции наблюдалась умеренно растущая динамика, причем следует отметить, что участники торгов продолжили сокращать позиции во всех контрактах, кроме Сбербанка. Эти фьючерсы прибавили 0,53% (93,53), открытый интерес увеличился на 3,5%. Контракты ВТБ закрылись возле предыдущих уровней (+0,04%; 5 596). Игроки продолжили сокращать свои позиции (-1,5%) на фоне сужения базиса до 0,43%. Контракты Газпрома прибавили 0,21% (157,8). Интерес просел на 1.3%, что говорит об отсутствии оптимизма в действиях участников рынка.
Фьючерсы Лукойла выросли на средних объемах (+0,82%; 1854). Интерес также сократился на 1,3%, базис продолжает колебаться около нуля. Контракты Норильского никеля поднялись на 0,9% (5060). Крупный участник воспользовался движением наверх для закрытия позиций — интерес упал на 3%.
Рубль укреплялся к доллару США (-0.42%; 31.86). При этом участники торгов продолжали наращивать хеджирующие валютные позиции: интерес увеличился на 4,5%. Пара евро-доллар продолжила уверенный рост котировок (+0,77%; 1,2569), при этом крупный участник закрыл часть позиции, сформированной двумя днями ранее. Интерес упал на 17%.
Драгоценные металлы продолжили ралли. Золото подорожало на 1,92%; ($1 674). Участники активно набирают позиции третий день подряд (+3%). Серебро продемонстрировало еще более внушительный рост котировок (+4,15%; $30,65). При этом игроки агрессивно участвовали в этом движении – интерес вырос сразу на 17%. Фьючерсы на нефть марки Brent после однодневной паузы возобновили движение вверх (+1,16%; $115,8). Игроки продолжают формировать новые позиции: интерес увеличился еще на 14%.
В вечернюю торговую сессию на ФОРТС фьючерс на РТС откатился ниже уровней открытия четверга (-1,19%). Американские площадки закрылись в заметном минусе. S&P500 (-0,81%; 1402,08), DOW (-0,88%; 13 057).
Перед открытием торгов на российских площадках, фьючерсы S&P500 растут на 0,1%, пара евро-доллар теряет 0,06% (1,2396). Brent (+0,06%; $114,5), WTI (-0,35%; $95,68).
Мы ожидаем открытия срочного рынка на уровнях вечерней сессии.
Зайцев Павел, ОАО «Брокерский дом «ОТКРЫТИЕ»