На биржах США в четверг наблюдался осторожный рост котировок. Пессимистичные прогнозы Еврокомиссии относительно возможности мягкой рецессии в Еврозоне не оказали существенного влияния на динамику торгов, хотя и способствовали некоторому снижению в ходе европейской сессии. В лидерах были акции финансового (+0.96%) сектора и телекоммуникационного сектора (+0.65%). Индекс CBOE put/call в индексе S&P 500 повысился до 1.36. Разница по волатильности между опционами 90 и 110% понизилась до 10.54 п. – аппетит к хеджированию немного ослаб. Отчетность корпораций в носила смешанный характер – результаты Target были лучше прогноза в то время, как отчетность Sears не оправдали ожиданий. В целом, из 434 компаний индекса S&P500, представивших отчетность за IV квартал, прибыль 296 и выручка 246 оказалась выше ожиданий. В 298 случаях наблюдался рост прибыли на акцию. В Европе из 208 компаний прибыль 90 превысила ожидания аналитиков, 106 – разочаровала. Рост наблюдался лишь в 100 случаях.
Статистика в целом оказала поддержку оптимистичным настроениям в отношении экономики. Первичные заявки на пособие по безработице сократились до 351 тыс. против прогноза 355 тыс., подтверждая тренд на понижение.
Индекс цен на недвижимость от FHFA в декабре вырос на 0.7% против прогноза 0.1%.
На торгах Азии в пятницу преобладает оптимизм. Индексы шанхайской биржи в среднем прибавили 1-1.15%. Hang Seng на 10:00 прибавил 0.18%, корейский KOSPI – 0.53%. Японский Nikkei на 9:50 мск прибавил 0.39%. Австралийский S&P/ASX 200 прибавил 0.48%.
Сегодня в Европе интерес будут представлять данные по динамике ВВП в Германии и Великобритании. В США интерес будут представлять данные по индексу уверенности потребителей Университета Мичиган за февраль, а также по продажам новостроек в январе.
Продолжится сезон отчетности – опубликуют финансовые отчеты 8 корпораций индекса S&P 500 и 11 компаний индекса DJ Stoxx 600
С технической точки зрения основные индексы находятся на многонедельных максимумах и вблизи уровней сопротивления. Временной анализ циклов сигнализирует о возможном начале коррекции по индексу S&P 500 в ближайшие 1-2 недели. С позиций волнового анализа, начавшееся 28.11.2011 года движение подходит к концу. Ориентиры возможной коррекции находятся в районе 1300 п. Тем не менее, плоский характер коррекции и отсутствие негативной реакции на плохие новости в ходе прошлой неделе создают предпосылки для тестирования уровней сопротивления в районе 1400 п.
Дмитрий КУЛЕШОВ, заместитель начальника аналитического отдела ИК РУСС-ИНВЕСТ: