МКПАО «Т-Технологии» (MOEX: Т) объявило о планах усилить позиции в сегменте B2B и одновременно повысить инвестиционную привлекательность своих бумаг за счет дробления акций. Эти вопросы совет директоров предлагает вынести на внеочередное собрание акционеров.
В компании предлагают провести сплит в соотношении 1 к 10. Расчет простой: сделать акции более доступными по цене и тем самым расширить круг розничных инвесторов.
Второй ключевой вопрос — консолидация до 100% акций АО «Точка», одного из крупнейших в России цифровых банков для предпринимателей. Для этого планируется допэмиссия акций «Т-Технологий» по закрытой подписке. Сделка рассматривается как шаг к дальнейшему усилению позиций группы в B2B-сегменте.
Оценку «Точки» компания намерена раскрыть в конце II квартала 2026 года. Перед этим будет проведена независимая оценка справедливой рыночной стоимости актива с учетом рыночных подходов, актуальных мультипликаторов в финансовом и технологическом секторах, а также оценок, по которым торгуются сами «Т-Технологии». В совете директоров ожидают, что цена размещения допэмиссии окажется выше рыночной стоимости акций на момент сделки.
«Мы сохраняем собственную банковскую лицензию, операционную независимость и продолжаем работать в рамках своей стратегии», — комментирует СЕО Точка Банка Андрей Завадских
Максимальный объем допэмиссии, включая обязательный по закону резерв для реализации преимущественного права действующими акционерами, раскроют перед внеочередным собранием. В компании напоминают опыт предыдущей допэмиссии в рамках интеграции «Росбанка»: тогда заявленный потолок составлял 130 млн акций, однако фактический объем размещения оказался вдвое меньше — 69 млн. Аналогичный подход планируется и сейчас: все невостребованные акции, выпущенные для консолидации «Точки», будут погашены.
В совете директоров также ожидают, что по итогам сделки доля ключевого акционера в капитале группы не превысит 50%.
